PELUANG SURVIVE OBLIGASI KORPORASI MODEL MERTON MELALUI ANALISIS SUKU BUNGA VASICEK (Studi Kasus di Bank X)

HASNA AFIFAH RUSYDA

PELUANG SURVIVE OBLIGASI KORPORASI MODEL MERTON MELALUI ANALISIS SUKU BUNGA VASICEK (Studi Kasus di Bank X)

dc.contributor.advisor	Tidak ada Data Dosen
dc.contributor.advisor	Tidak ada Data Dosen
dc.contributor.author	HASNA AFIFAH RUSYDA
dc.date.accessioned	2024-05-17T03:19:15Z
dc.date.available	2024-05-17T03:19:15Z
dc.date.issued	2013-05-03
dc.description.abstract	Obligasi merupakan sekuritas pendapatan tetap dan memiliki risiko lebih kecil dibandingkan saham. Namun demikian tidak berarti bahwa obligasi akan bebas risiko. Fluktuasi suku bunga maupun keadaan struktur pasar dimana sekuritas tersebut diperdagangkan merupakan faktor yang menyebabkan risiko kredit obligasi korporasi. Untuk mengelola risiko tersebut digunakan pemodelan risiko kredit melalui analisis suku bunga vasicek. Model Merton merupakan model yang menghitung nilai peluang kebangkrutan suatu perusahaan yang didasarkan pada nilai aset perusahaan pada saat T dengan menggunakan asumsi-asumsi spesifik tentang bagaimana kondisi aset dan liabilitas perusahaan. Pada penelitian ini digunakan studi kasus obligasi VI B Bank X dengan nilai face value Rp.720.813.000.000,-. Dari hasil perhitungan, dengan menggunakan suku bunga Vasicek 5,73% diperoleh bahwa peluang survive obligasi korporasi sangat besar yaitu ≈ 1. Dengan demikian dapat disimpulkan bahwa Bank X mempunyai peluang yang tinggi untuk melunasi face value pada saat jatuh tempo nanti.
dc.identifier.uri	https://repository.unpad.ac.id/handle/kandaga/140610090032
dc.subject	Obligasi korporasi
dc.subject	model Merton
dc.subject	suku bunga vasicek
dc.title	PELUANG SURVIVE OBLIGASI KORPORASI MODEL MERTON MELALUI ANALISIS SUKU BUNGA VASICEK (Studi Kasus di Bank X)