Fakultas Matematika & Ilmu Pengetahuan Alam

Permanent URI for this community

https://repository.unpad.ac.id/handle/kandaga/8

Browse

Browsing Fakultas Matematika & Ilmu Pengetahuan Alam by Author "AAM AMELIA"

Now showing 1 - 1 of 1
  • No Thumbnail Available
    Item
    Analisis Kinerja Portofolio Saham Subsektor Bank dengan Pengukur Sharpe, Treynor, Jensen dan Modigliani-Square (M2)
    (2010) AAM AMELIA; Tidak ada Data Dosen; Tidak ada Data Dosen
    Salah satu strategi investasi yang digunakan oleh investor untuk mengurangi risiko investasi adalah dengan melakukan portofolio saham, yang bertujuan untuk menyebarkan sumber perolehan dan kemungkinan risiko. Evaluasi kinerja portofolio saham menggunakan pengukur Sharpe, Treynor, Jensen dan Modigliani-Square (M2). Keempat pengukur ini menganalisis return dan risiko di masa lalu untuk memprediksi return dan risiko di masa yang akan datang. Data yang digunakan adalah data historis harga penutupan saham bulanan Bank Mandiri (Persero) Tbk. (BMRI.JK), Bank Negara Indonesia (Persero) (BBNI.JK) dan Bank Rakyat Indonesia (Persero) (BBRI.JK), Nilai Indeks Harga Saham Gabungan (IHSG) dan Bank Indonesia (BI rate) bulanan periode Januari 2012 sampai Desember 2013. Kinerja portofolio saham terbaik menurut pengukur Sharpe, Treynor, Jensen dan Modigliani-Square (M2) adalah portofolio 1 yaitu kombinasi alokasi aset masing-masing 50% untuk saham Bank Mandiri (Persero) Tbk. (BMRI.JK) dan Bank Negara Indonesia (Persero) (BBNI.JK) dengan hasil perhitungan pengukur Sharpe dengan nilai 19,212, pengukur Treynor dengan nilai 0,9963, pengukur Jensen dengan nilai 0,198, dan pengukur M2 dengan nilai 0,853.